窦燕山，原名窦禹钧，因他居住在燕山（北京），故称窦燕山。
窦燕山出身于富庶的商人家庭，家道昌盛。但他最初为人心术不正，专用大斗进，小称卖，费尽心机坑蒙拐骗，以势压人。贫民百姓痛恨他的为富不仁，却没有力量主持公道。窦燕山昧良心、灭天理的行为激怒了上天，他三十岁了还膝下无子。
在一个夜晚，他做梦。梦到他去世的父亲对他说：“你心术不好。品行不端，恶名已经被天帝知道。以后你命中无子，并且短寿。你要赶快悔过从善，大积阴德，广行方便于劳苦大众，才能挽回天意、改过呈祥。”窦燕山醒来，历历在目，于是决定重新做人。
有一年新年的元旦，窦禹钧到延庆寺去拜佛，在寺中大雄宝殿的拜垫旁，拾到了白银二百两，黄金三十两，他想一定是拜佛人的遗失物，就在寺中守候失主。等候了半天，果然看到一个哭哭啼啼而自言自语的人，窦禹钧问他何故哭泣，那人说：“我父亲给绑匪掳去，将被处死，我好不容易向亲友们东借西凑，得到白银二百两，黄金三十两，预备把这笔金银赎回我父亲的死。哪知我一摸钱袋，黄金白银都没有了，这样我的父亲就难免一死，刚才我到这里来进香拜佛，不知是否遗失在寺中。”禹钧知道那人是失主不误，就将黄金白银如数归还，并且还赠给他一笔路费，失主欢天喜地的道谢而去。
有个仆人偷了他很多钱，就自己写了卖女契约，系在幼女背上，说：“永卖此女，以偿还所偷的钱。”然后就逃跑了。窦公可怜他，烧了契约，养育这个女孩，养大后还为她择婿出嫁。
他家乡有不少穷人，娶不起媳妇，女儿因为没有钱买嫁妆而嫁不出去，窦燕山就把自己的银两送给他们帮助他们。亲戚当中有不能办丧事的，他就出钱帮助办丧事；有无钱嫁女儿的，他就出钱帮助嫁女儿。一年的收入除了日常开支，全部用来救济别人。
同时，窦燕山还在家乡设立学堂，收集上千卷书，请有学问的老师来教课。把附近因贫穷而不能上学的孩子招来免费上学。自己家里则节俭朴素，没有金玉饰品，也没有华丽衣服。窦燕山如此周济贫寒，克己礼人，因此随之积了大阴德。